“Buy Now, Pay Later” adalah soal kenyamanan karena banyak orang Filipina tidak terhubung layanan bank

Mengalahkan kartu kredit, metode pembayaran BNPL terbukti lebih atraktif

Dengan pengeluaran konsumen di Filipina yang diperkirakan akan meningkat kembali pada tahun 2021 setelah terkena dampak negatif oleh pandemi, beli sekarang bayar nanti (BNPL)  tampaknya akan mengambil keuntungan dari kondisi tersebut. 

Munculnya BNPL di negara ini, tidak hanya berbicara kenyamanan, tetapi juga kesediaan penduduk untuk mengelola anggaran mereka secara lebih optimal, menurut kepala eksekutif Grup Robocash, Sergey Sedov.

“Opsi pembayaran split [A] memungkinkan rata-rata orang Filipina mengurangi beban kredit. Pada saat yang sama, keteraturan pada jadwal pembayaran bulanan dapat meningkatkan manajemen keuangan pribadi seseorang, ”kata Sedov kepada Asian Banking & Finance dalam korespondensi eksklusif.

Segmen BNPL negara ini diproyeksikan akan tumbuh menjadi $ 244 juta pada tahun 2021 dan $ 844 juta pada tahun 2025, kata Sedov, dengan pertumbuhan absolut rata-rata meningkat hingga $ 140 juta per tahun. Keberadaan e-commerce yang terus berkembang pesat akan semakin menggairahkan bisnis tersebut. Mengutip laporan DataReportal, Sedov mencatat bahwa hampir sembilan dari sepuluh (86%) orang Filipina yang berusia 16 hingga 64 tahun menggunakan aplikasi belanja, dan 80,2% orang dewasa Filipina membeli sesuatu secara online di Mei 2021.

"Semua ini menandakan akan adanya pertumbuhan industri yang kuat — hingga $ 12b pada tahun 2025," tambah Sedov, berdasarkan laporan Statista tentang pasar e-commerce Filipina.

Di sisi lain, sebagian besar populasi Filipina masih belum memiliki rekening bank. Sedov menyoroti kondisi keterpencilan cabang bank fisik dan persyaratan ketat pemberi pinjaman tradisional sebagai alasan utama. “Layanan BNPL memintas perlunya peminjam untuk memiliki kartu kredit, membuat opsi pembayaran melalui angsuran yang tersedia melalui bank."

Dalam hal demografi, generasi millenial dan gen Z Filipina lebih cenderung memilih model BNPL, kata Sedov, karena mereka lebih paham teknologi dan lebih mungkin mencari transaksi yang fleksibel. Selain itu, mereka adalah generasi yang tidak menyukai datang ke bank secara fisik, hal tersebut menjadikan mereka pelanggan yang sempurna untuk BNPL “karena  hanya mengharuskan peminjam untuk memiliki rekening bank dengan kebijakan penilaian yang lebih lunak."

“Generasi muda lebih sadar akan keuangan pribadi; oleh karena itu, lebih mungkin menemukan cara untuk meminimalkan pengeluaran bulanan, termasuk dengan penggunaan layanan BNPL, ”katanya.

Ekspansi cepat

Karena kurangnya akses orang Filipina ke segmen perbankan formal, penyedia layanan BNPL di Filipina telah memperluas untuk menawarkan pinjaman dengan tingkat bunga yang bervariasi. Misalnya, TendoPay menawarkan pinjaman dari $ 103 (PHP5.000) hingga $ 2.053 (PHP100.000) dengan tarif mulai dari 0,5% hingga 5% per bulan dan jangka waktu pinjaman dari 15 hari hingga dua tahun.

Menurut Sedov, penyedia BNPL seperti UnaPay, BillEase, dan Cashalo yang fokus pada pembiayaan pembelian online mungkin sangat berkonsentrasi pada segmen ini di masa depan karena berpotensi mengalami pertumbuhan.

"FDengan UnaPay, kita dapat mengharapkan ekspansi bertahap pada basis pelanggan kami, serta jumlah mitra toko kami," katanya. Robocash meluncurkan UnaPay di Filipina, dimana menawarkan pinjaman mulai dari $ 41 (PHP2.000) hingga $ 1.030 (PHP50.000) dengan suku bunga mulai dari 3% hingga 10% per bulan tergantung pada skor kredit klien.

Namun demikian, ekspansi bisnis yang cepat dapat menyebabkan kedua kelompok perusahaan mempertimbangkan kegiatan lain, seperti; ritel fisik, layanan medis, dan investasi.

Menyeimbangkan risiko dan manfaat

Sejauh ini, Sedov percaya bahwa BNPL tidak menimbulkan risiko serius bagi usaha mikro, kecil, dan menengah (UMKM), karena pembelian barang dan jasa usaha mikro dan kecil menggunakan fasilitas kredit yang memiliki konsekuensi positif pada pengembangan segmen dan produk domestik bruto negara itu. Selain itu, BNPL juga dapat memiliki dampak yang baik pada kancah bisnis ke bisnis (B2B), seiring dengan munculnya pasar B2B khusus.

Sementara ada risiko yang berlaku untuk pasar kredit umum, seperti melebih-lebihkan kemampuan keuangan riil dan kemungkinan gagal bayar, ia berpikir bahwa pinjaman BNPL masih lebih aman untuk UMKM daripada pinjaman tradisional karena transparansi yang lebih tinggi dan beban kredit yang lebih rendah.

“Sehubungan dengan potensi risiko gagal bayar dan penipuan, upaya para pemain BNPL untuk meningkatkan layanan mereka terbukti lebih efektif daripada peraturan pemerintah mana pun. Sistem penilaian yang memadai dan algoritma anti-penipuan sangat penting untuk keberhasilan dalam lingkungan yang kompetitif.

"Oleh karena itu, untuk saat ini, kami percaya sebagian besar risiko akan secara alami diratakan ketika para pemain BNPL meningkatkan praktik bisnis mereka, tanpa keterlibatan badan pengawas," katanya.